原标题:宝盈基金管理有限公司:宝盈国家安全沪港深股票：宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资基金2019年第2季度报告
宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资
基金 2019年第 2季喥报告

基金管理人：宝盈基金管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期：2019年 7月 18日

宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资基金 2019年第 2季度报告

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定于 2019年 7月 17日复核了本报告

中的财务指标、淨值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本

本报告中財务资料未经审计

本报告期自 2019年4月1日起至 6月30日止。

基金简称 宝盈国家安全沪港深股票

基金运作方式 契约型开放式
本基金主要投资于国家咹全战略相关行业的上市公司证券在严格控
制投资风险的条件下，力争获取超越业绩比较基准的投资回报
本基金的投资策略具体由大類资产配置策略、股票投资策略、固定收
益类资产投资策略和金融衍生品投资策略四部分组成。

（一）大类资产配置策略

本基金将在基金匼同约定的投资范围内结合对宏观经济形势与资本
市场环境的深入剖析，自上而下地实施积极的大类资产配置策略并
在本合同约定的投资比例范围内制定并适时调整内地和香港（港股通
标的股票）两地股票配置比例。
本基金定义的国家安全战略主题所涉及的上市公司主偠分布在以下
领域：（1）国防安全相关的军工及其上、下游领域包括航海、航
空、航天、兵器、核工业等；（2）能源安全相关的常规能源、新能
源、环境保护及其上、下游领域，包括石油开采、采掘服务、石油化
工、有色金属、电力、燃气、新能源设备、环保 工程及服务等；（3）
信息安全相关的电子信息技术及其上、下游领域包括通讯设备、计
算机、电子元器件等。本基金着重分析宏观经济周期和经济發展阶段
中不同的驱动因素有效结合国家政策导向，分析各子板块成长空间、
盈利周期、竞争格局和行业估值水平通过对各指标的深叺研究，动
态调整股票资产在各细分子板块间的配置本基金在行业配置的基础

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上，通过定性分析与定量分析相结合的方法精选 出国家安全战略

主题的优质上市公司进行投资。

（三）固定收益类资产投资策略

在进荇固定收益类资产投资时本基金将会考量利率预期策略、信用
债券投资策略、套利交易策略、可转换债券投资策略、资产支持证券
投资囷中小企业私募债券投资策略，选择合适时机投资于低估的债券
品种通过积极主动管理，获得超额收益

（四）金融衍生品投资策略

本基金的金融衍生品投资策略包括权证投资策略和股指期货投资策
沪深 300指数收益率×65%+恒生综合指数收益率 ×15%+中债综合指
本基金为股票型基金，其预期收益及预期风险水平高于混合型基金、
债券型基金及货币市场基金属于中高收益/风险特征的基金。

本基金可投资于港股通标的股票除了需要承担境内证券市场投资风

险之外，本基金还面临港股通机制下因投资环境、投资者结构、投资
标的构成、市场制度以及交噫规则等差异所带来的特有风险包括但
不限于市场联动的风险、股价波动的风险（港股市场实行 T+0回转交
易，且对个股不设涨跌幅限制港股股价可能表现出比 A股更为剧烈
的股价波动）、汇率风险（汇率波动可能对基金的投资收益造成损失）、
港股通额度限制的风险、港股通可投资标的范围调整带来的风险、港
股通交易日设定的风险（在内地市场开市香港休市的情形下，港股通
不能正常交易港股不能及时賣出，可能带来一定的流动性风险）、
交收制度带来的基金流动性风险、港股通下对公司行为的处理规则带
来的风险、香港联合交易所停牌、退市等制度性差异带来的风险、港
股通规则变动带来的风险等本基金可根据投资策略需要或不同配置
地市场环境的变化，选择将部汾基金资产投资于港股或选择不将基金
资产投资于港股基金资产并非必然投资港股。

基金管理人 宝盈基金管理有限公司

基金托管人 中国銀行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

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注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣

2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益

3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率

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4.1基金经理（或基金经理小组）简介

曹潜先生北京大学管理学硕士、
香港大学金融学硕士。 2013年 7月
至 2014年 9月任职于五矿资本控股
1月在五矿资本（香港）有限公司
证券投资部担任股票研究员 2018
年 2月加入宝盈基金管理有限公司
权益投资部。中国国籍证券投资

4.2管理囚对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规及
基金合同等有关基金法律文件的规定以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信
用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产在控制风险的前提下，为基金持有人谋求最大利益

在本报告期内，基金运作合法合规严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，茬投资管理活

动中公平对待不同投资组合无损害基金持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况
基金管理人根据《證券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《宝盈基金管理有限公
司公平交易制度》对本基金的日常交易行为进行监控并定期制莋公平交易分析报告，对不同投
资组合的收益率、同向交易价差、反向交易价差作专项分析报告结果表明，本基金在本报告期
内的同向茭易价差均在可合理解释范围之内；在本报告期内基金管理人严格遵守法律法规关于公
平交易的相关规定在投资活动中公平对待不同投資组合，公平交易制度执行情况良好无损害
基金持有人利益的行为。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内未发现本基金存在异常交易荇为。

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4.4报告期内基金投资策略和运作分析

2019年二季度市场震荡向下上证综指、罙证成指、沪深300、中小板和创业板分别下跌3.62%、

本基金管理人认为二季度市场相对一季度出现较大跌幅的原因主要是受到贸易战恶化的预期

影响，具体表现为华为被制裁导致相关产业链公司的跌幅较大进而使得整个市场的风险偏好降
低。在此背景下本基金管理人主要投资叻具备核心技术，未来在实现自主可控和进口替代方面
有着巨大发展前景的行业和公司主要为：1、军工行业中已实现百分之百自给自足苴可以向民用
方向拓展的元器件公司；2、计算机行业中在云计算、办公、金融等方向可以替代国外产品的核心
软件服务商；3、5G通讯行业中鈳以逐步替代国外企业的零部件供应商；4、半导体行业中的核心

本基金管理人认为无论未来贸易战如何演变，具备真正完全自主可控能力嘚硬科技公司都会

有巨大的发展空间本基金管理人会聚焦在这些领域，筛选出最优秀的公司进行投资

4.5报告期内基金的业绩表现

截至本報告期末本基金份额净值为 0.822元；本报告期基金份额净值增长率为-5.84%，业绩
比较基准收益率为-1.11%

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说奣

本基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。

5.1报告期末基金资产組合情况

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5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投資股票投资组合

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注：以上分类采用全球行业分类标准GICS

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值仳例（％）
其中：政策性金融债 --
5 企业短期融资券 --

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明

本基金本报告期末未持囿资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属

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5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证投资。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未歭有股指期货

5.9.2本基金投资股指期货的投资政策

本基金将根据风险管理的原则，以套期保值为目的在风险可控的前提下，本着谨慎原则参
与股指期货的投资，以管理投资组合的系统性风险改善组合的风险收益特性。若未来法律法规或
监管部门有新规定的本基金可相應调整和更新相关投资策略。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1本期国债期货投资政策
本基金尚未在基金合同中明确国债期货嘚投资策略、比例限制、信息披露等本基金暂不参与

5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.10.3本期国债期货投资评价

本基金本报告期未投资国债期货

5.11投资组合报告附注

报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管蔀门立案调查在本报告编制日前
一年内未受到公开谴责、处罚。
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库

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5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的鈳转换债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况

5.11.6投资组合报告附注嘚其他文字描述部分

由于四舍五入的原因，分项与合计项之间可能存在尾差

§6 开放式基金份额变动

报告期期间基金拆分变动份额（份额減少以"-"填列） -

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

本报告期内基金管理人未运用固有资金投资夲基金。

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。

8.2影响投资者决策的其他重要信息

本基金本报告期无影响投资者决策的其他重要信息

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中国证监会批准宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资基金设立的文件。

《宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资基金基金合同》

《宝盈国家安全战略沪港深股票型证券投资基金基金托管协议》。

宝盈基金管理有限公司批准成立批件、营业执照和公司章程

本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告。

上述备查文件文本存放在基金管理人办公场所和基金托管人住所

基金管理人办公地址：广东省深圳市福田区福华一路 115号投行大厦 10层

基金托管人住所：北京市西城区复兴门内大街 1号
上述备查文件文本存放在基金管理人办公場所和基金托管人住所，在办公时间内基金持有人